带量采购，这个时间会结束

今天要聊的话题，比较宏观，也比较专业，但却是我们每个人，都要关注和思考的问题。

这种思考，是一种习惯。

就如同达叔每次遇见一个人，都会想，我因为什么事儿遇见了他？会相处多久？最后，又会因为什么而相互分离？

这种分离，或惨烈，或平静，或悄无声息。

这就是一段关系的生命周期，绝大部分事情，都是有生命周期的。

包括人与人之间的关系，从陌生到熟悉，从熟悉到热恋，从热恋到分歧，从分歧到分离，回到陌生。

还包括历次改革，历次宏观调控。剥开现象看本质，都存在一轮周期。

于是，达叔今天想探讨的话题是，本轮医改集采，轰轰烈烈的开始，轰轰烈烈的进行，什么时候会结束？

到目前为止，整个中文互联网，还没有人思考这个话题。

这两天，药品第四轮集采，又是一片哀鸿，各种分析，层出不穷，就事情分析事情，太浅薄了。

一堆数据，各种表格、图形，柱状的，圆形的，看着漂亮，仔细去瞧，都在复盘细枝末节，没有抓到本质。

每一轮改革，都是被倒逼的。

从改革开放开始，一直到今天，达叔研究宏观经济，所有历史进程，历次改革，几乎全部是不改不行了，被倒逼的。

1978年，搞农村承包，因为穷。

1980年，开放搞个体户，因为有大量待业青年。

1984年，大量劳动力富余，允许搞集体所有制，乡镇经济，小工厂，也就是大江大河里，雷东宝他们干的事。

1990-1992年，开始允许搞房地产，开启内循环。

1998-1999年，放开出口，允许民间资本搞进出口贸易，随后加入WTO，沿海省份，从这个时候，才正式一飞冲天。

2008-2010年，开始搞创业板。

2013年之后，开始放开部分金融业务，互联网金融之类的，都是这时候崛起的。

近几年的事儿，达叔就不罗列了，各位都知道。

但是，如果你认真总结，所有改革的共性，有最基本的几条主线：

1、每一轮改革，都是放开垄断，允许外资和民营资本同时进入。

2、每一轮厮杀下来，都是民营资本获胜。

3、每一轮改革，中间都伴随着批评、非议，短期的政策，有进进退退，但是没有一个行业，放开之后，又被重新收回去的。

任你如何争议，都有坚定的改革战略定力。

直到争议消失，所有人默认既有规则，找到新突破，找到新平衡。

最后，结构实现变换，规模实现倍增，先用战略定力，压制了所有反对者，再用增量利益，赎买了所有反对者。

所有的改革，路径都是一致的。

为解决经济挑战而起，到实现结构新平衡而终，不再折腾，继续保持，直到下一次危机来临。

所有改革，都是手段，不是目的，不能为了改革而改革，更不能为了动而动，每一次动，都是伤筋动骨，成本巨大。

既然要改，要干，就必须要有成果，能算过来账，才能干。

算账算的是什么？

钱。

集采，什么时候会停止？

达叔这几年，工作和看书，摸索出来的规律。

当两个部门合并，两个公司合并，看似强强联合，能一起干大事。

但融洽的日子，不会太久，就会掀起相互厮杀，要么破裂，要么厮杀到再次找到平衡。

所以，遇到事情，要看的长远一点，当所有人看到欢聚、合并的时候，你要看到厮杀。

当所有人生活在集采的之下，惶惶不可终日时，你要掐指算一下，什么时候会停止。

你能算出平衡点，你就能算出什么时候会停止。

砍价很累的，不会一直砍下去。

达叔虽然是做业务的，经常替砍价的老师头疼，干的全是得罪人的事儿。

既然那么得罪人，还要硬着头皮干，肯定是不干不行了。

所有的经济问题，本质上，都是结构问题。

前面20年，各位医疗人，服务的对象是1949年以前出生的人口。

这批人，穷，在农村多，在城市少，没医保的多，有医保的少，整体数量上，也很少，平均寿命也不长。

即使如此，所有做药的、做耗材的、做器械、设备的，全都发财了。

在过去20年，但凡玩医疗行业，全部都是中产阶级以上，没有一个不发财的。

我们这一批新生代医疗人，要服务的患者是谁？

是1950-1970这批家伙，到现在为止，他们50-70岁了。

这批人，有钱了，进城镇了，有医保了，数量还是上一个时代的2倍以上，关键是，他们都想活着。

然后，1990年以后出生的这批年轻人，越来越少，花钱的人多了，交钱的人少了。

模型搭建完毕，接下来，开始算账。

把钱算清楚，就大概知道，这个行业，什么时候会恢复平静，不再折腾。

算账。

先算支出项：

2019年，医保支出突破2万亿，占GDP比重2%左右，但增速是20%以上，远高于GDP的增速6%。

2019年，医保收入2.3万亿，貌似还有一点盈余，但是增速在快速下降。

老龄人口，两倍以上的医保支出时代，即将到来，医保支出很快进入4万亿时代。

你现在每年结余3000亿，如果不及时改革，会被迅速击穿。

防止被击穿，如何解决？

2019年，全国31个省，药品医保采购目录，2709个，包括西药1370个，中药1339个，还有中药饮片，892个。

以上医保支付的药品，总共一年支付了多少钱？

9913亿，也就是近一万亿元。

西药8115亿元，中药1798亿元。

（从支付比例来看，和股市表现来看，中药到底好不好，一目了然。）

看着西药的数量和中药打个平手，都是1300多个，医保花费占比，相差极大。

西药占80%，给你，你砍谁？

所以，大规模的西药，尤其是仿制药，被第一个砍掉，最狠的直接降价95%以上。

但是，即使你把药品价格砍掉，最多砍出5000亿左右。

耗材市场规模，比药小一些，是5千亿规模，能砍的高值耗材，市场规模一千亿，砍的再凶，最多也就是挤出几百亿。

剩下的很多完全就没法砍。

也就是说，药品砍下来5000亿，加上耗材最多搞出1000亿，加起来6000亿。

能有效覆盖从2.3万亿，飙升到4-5万亿的基本医保支出么？

完全不能。

所以，计算的结果就是，所有符合以下条件的产品，命运是一样的，全部被砍到惨死，全都跑不了，只是早一年，还是晚一年而已。

1、医保费用支出占比高的；

2、临床需求大的；

3、产品成熟的；

4、市场竞争充分的；

5、进口替代程度高的。

至此，回答了开头提出的问题，集采什么时候会结束？

把符合以上5点的产品，全部砍完，才会结束。

但还是无法应对老龄化洪峰。

请问，怎么办？

2019年，商业健康险的规模是7066亿，在过去5年，市场复合增长是30%以上。

2020年，最新的数据很快就会出来，大概率迈上万亿台阶。

靠基本的医疗保险，已经没戏了，支付手段，必将变革，否则，大家一起完蛋。

商业险的支付场景是怎样？

走公立医院么？

肯定不仅仅是公立医院，大部分应用场景，就是国家一直推动的社会办医。

多层次的医疗保障体系，必将建立。

也就是达叔之前说的，价格双轨制，公立医院走保障，民营医院走服务，新王当立。

以上，还只是计算了医保体系内的支付规模。

有投资公司测算过，中国每年的医疗支出是6万亿，占中国GDP是6%，而且每年增速20%以上，还是远超6%的GDP增速。

基本医保只覆盖了其中的三分之一。

中国太辽阔，市场太大，健康产业，很复杂，我们不能只被眼前的这点世界迷惑住。

人生80%的医疗支出，会发生在人生的最后两年。

目前的医改，看似不合理，但现在不改，未来会更糟糕。

这就是达叔给你推理的事情，也是未来20年，真正要发生的事情。

这是人口结构决定的，钱肯定会去那里，我们赌对钱流动的方向，就够了。

顺周期、顺结构、顺流动性。